Chers abonnés bonjour,

Nous sommes heureux de vous compter chaque jour de plus en plus nombreux à suivre nos analyses financières et à profiter de nos opportunités. Notre cabinet d’analyse financière veut vous offrir l’excellence, via des conseils réguliers et rémunérateurs, via des analyses financières de qualités, et via un site internet pédagogique via lequel vous affûterez vos techniques de trading et mettrez définitivement de côté les mauvaises règles enseignées par vos brokers dont le seul but est de vous faire passer des ordres et non pas de vous faire gagner.
Rappel des règles pour gagner en bourse via nos stratégies qui font notre succès depuis plus de 15 ans.

Le money management :

Il ne faut jamais (ou seulement dans certains cas particulier) dépasser plus de 5% par ligne de son portefeuille par trade. Vous avez un portefeuille de 100 000€ et vous placé 5000€ sur le titre Alcatel à 2€. Le titre Alcatel tombe à 1€ vous perdez 50%, beaucoup de trader seront sorti du titre à 1€ alors que sur ces niveaux il faudrait au contraire l’acheter après une baisse de 50% les rebonds sont fréquent. Si vous respectez le money management que nous vous conseillons sur une perte de 50% sur un trade vous ne perdrez que 2.5% de votre portefeuille soit 2500€. Ce money management permet de ne prendre que rarement des pertes, surtout après un krach des marchés. Arrêtez de prendre des positions de 30 000€ et de placer des stops à 2% sur des titres, avec la volatilité actuelle vous serez stoppé dans 80% de vos trades. Et vous perdrez 2% de 30 000e à chaque fois, autant vous dire que vous serez ruiné au bout de 6 mois.

Il faut mieux gagner 200€ avec peu de risque que de gagner 2000€ avec beaucoup de risque.
Il faut pieux gagner 10 fois 200€ via 10 lignes que de chercher à gagner en une journée 2000€. Vouloir gagner rapidement c’est prendre le risque de perdre rapidement. Moins vous avez de lignes moins vous prendrez de gains et plus souvent vous prendrez des pertes. Dans nos fonds de gestions nous avons en permanence une cinquantaine de ligne et nous prenons quotidiennement 1000€ de gains.
Mettre un stop à 2% de variation sur un titre est stupide, le mettre sur une variation de 2% du global est intelligent.


Nous avons accumulé le marché sous les 3 000 points, nous avons donc acheté de nombreux titres régulièrement sur des niveaux stratégiques sans pour autant s’attendre à gagner le lendemain. Notre money management nous permet en effet d’accepter des pertes de plus de 20% en portefeuille sans être inquiété. Un exemple sur Archos ou nous étions perdant, sur BCI que nous avons renforcé hier, sur Natexis ou nous perdions aussi, sur Alcatel et bien d’autre. Bien souvent avant d’être payant un titre est perdant ! Combien d’entres vous on vendu des titres alors qu’il serait en gains aujourd’hui, vous avez donc fait le choix de prendre vos pertes, et souvent parce que vous ne pouviez pas la supporter. Qui dort mal le soir parce qu’il perd 50% sur un titre, à certainement un mauvais money management.

Le Calcul du risque :

Quand on rentre sur un titre le but est de gagner de l’argent par rapport à un risque que l’on souhaite prendre en fonction de la situation financière des marchés.
Imaginons que nous avions une sommes en € à placer sur un titre X. Dans cet exemple X est à 1.50€ et sont plus bas historique est par exemple à 0.80€. Le titre X a aussi un potentiel de 10€ sur le long terme.

Sur cette sommes en € je détermine la perte financière acceptable sur ce trade. J’estime que je ne souhaite pas perdre plus de 500€ sur cette position. Le souci je souhaite aussi uniquement sortir si le titre X casse son court le plus bas historique. Il serait en effet dommage de sortir a 0.90€ et de voir le titre 5 ans après être à 10€ en ce disant j’ai vendu au plus bas.
Nous allons donc utiliser un petit calcul très simple pour être gagnant.
Nous allons donc calculer le nombre de titre qu’il nous faut pour acheter a 1.50€ et ne perdre que 500€ si le titre allait à 0.80€. Soit une perte de 10%. Nous calculons donc 1.50€-0.80€= 0.70€ .
Nous divisons ensuite la perte maximum que nous souhaitons risquer soit 500€/0.70€= soit 714 titre X à 1.50€

Donc si j’achète 750 titres X à 1.50€ je sais que si le titre va à 0.80€ ma perte sera de 500€ maximum. Ainsi je place mon stop sur un niveau de prix et je ne suis plus obligé de le placer sur de la volatilité ou une fluctuation de 2% voir 5% du cours. Si le titre monte dans les années qui suivent à 10€ je gagnerai 714*(10-1.50) soit 6069€ soit une belle plus values avec un risque d’échec très faible. Car si nous mettions un stop a 1.20e nous aurions beaucoup de chance de perdre, alors imaginez, si vous placez 10 000€ sur les 1.50€ avec un stop à 2% autant vous dire que la perte à 80% de chance d’être présente.


Quand vous avez de nombreuses lignes à l’achat il faut aussi savoir couvrir son portefeuille.
Quand le marché baisse vous accumulez des titres à l’achat sur de belles zones d’achats dans le but de prendre vos bénéfices sur un futur rebond du marché. Actuellement, si vous avez beaucoup de titres à l’achat votre soucis malgré un bon money management est de stabiliser le global. L’indice à fortement progressé et nous aurons tôt ou tard une tendance baissière horaire nouvelle sur les marchés. Comme nous conserverons nos titres votre global risque de baisser si l’indice perd 1% par exemple. La stratégie consiste à bloquer le global de votre portefeuille après de forte hausse et cela même si la hausse n’est pas encore terminer. Par exemple actuellement nous savons que l’indice à fortement rebondit sur les 2 950 points et qu’il n’a pas donné de nouvelle tendance baissière horaire. Nous savons aussi qu’il nous reste des lignes d’achat que nous n’avons pas pu solder en gains. Ce n’est pas pour autant que nous souhaitons sortir de ces titres achetés sur des niveaux très bas, car nous savons qu’ils auront eux aussi leurs heures de rebonds.
Il est donc judicieux de commencer à vendre de l’indice proche des 3 500 points même-ci l’indice peut aller à 3 700 points. Et cela pour plusieurs raisons. Si l’indice va a 3 700 points nous pourrons prendre des gains sur des titres qu’ils nous restent. Si l’indice va a 3 700 points le potentiel d’une correction horaire sera alors encore plus importante que sur les 3 500 points. A 3 500 points nous avons déjà pris beaucoup de plus values sur les titres que nous sortons régulièrement. Les titres qu’ils nous restent n’ont pas montés mais on déjà fortement baissés et cela sans rebondir, ce qui veut dire que même ci le marché baisse il devrait rester stable.
Il est donc intéressant de bloquer son global et réduire la volatilité de son portefeuille. Imaginons que votre portefeuille de 100 000€ sur les 3 500 points prenne ou perde 10 000€ soit 10% sur une variation de 1% de l’indice, ce coefficient de fluctuation est désormais trop important après un rebond de plus de 20% sur notre indice depuis les 2950 points. Il est donc important de réduire cette volatilité. Soit en continuant de prendre des gains sur les actions soit en vous couvrant. Prendre des gains ce n’est pas vous qui le maîtrisez c’est le marché. Il faut donc penser à réduire cette volatilité. Pour cela nous allons vendre des CFD CAC index. Nous savons que votre portefeuille sur une variation de 1% de l’indice progresse de 10% nous savons aussi que 10CDF CAC index représente 1000€ tous les 100 points CAC. Vous souhaitez donc réduire votre volatilité soit de 5000€ ou 8000€ selon votre choix de risque. Si vous souhaitez réduire votre portefeuille de 5000€ de volatilité il vous suffit de vendre 50 CFD CAC index qui prendront très peu de marge. Ainsi quand le CAC perdra 1% votre portefeuille baissera de 5000€ tout en ayant conservé vos titres à l’achat. Vous pouvez aussi estimer que l’indice va baisser alors vous prendrez 120 CFD ainsi quand le CAC perd 1% votre portefeuille gagnera 2000€ tout en conservant vos titres à l’achat.
Le but est de stabiliser le global sur les corrections de l’indice voir de gagner et faire progresser sont portefeuille même ci ce n’est pas le but premier tout en conservant ses titres long terme.
Si a 3500 points vous aviez un portefeuille de 150 000€ et que vous l’avez parfaitement couvert et qu’il prend 3000€ quand le CAC prend 1%.le CAC tombe à 3200 points votre portefeuille reste à 150 000€ vous soldez vos protection, vous vous retrouvé avec les mêmes lignes en portefeuille et le même global 300 points plus bas. Le CAC remonte à 3 700 points, votre portefeuille se retrouve à 165 000€. Sans compter que vous vous êtes certainement renforcez sur les 3 200 points et que vous continuez à prendre régulièrement des gains le matin sur les lignes qui ouvrent en gain, et qui seront vite remplacées par d’autre conseil flash.

Dans cette stratégie, vous comprenez bien que j'ai raisonné en points CAC il faut naturellement raisonner en pourcentage de portefeuille et calculer le pourcentage de baisse de l'indice entre 3 500 points et 3 200 points pour être vraiment précis.

Quand vous protéger votre portefeuille imaginez que vous placez des poids sur une balance, votre global représente l'aiguille du balancier et les poids les actions en portefeuilles et les cfd cac index.


Rassurez vous , si vous respectez un money management de 5% et que vous êtes abonnés à notre site de conseil vous n’aurez pas tous ces calculs à faire.
Après cette petite pose de formation je vous propose de revenir à l’analyse des marchés.

Analyse et stratégie
Analyse et stratégie Indice CAC 40 !
http://www.trading-consulting-invest.com/docs/cac1234.png
dimanche 16 août 2009